Доллар может оказаться под санкциями

Оковы доллара

Президент Реджеп Эрдоган заявил о переходе Турции на торговлю с рядом стран в нацвалютах. Ранее он уже предупреждал партнера по НАТО о вероятной потере союзника в лице своего государства. Нынешним событиям предшествовало заявление американского лидера о повышении пошлин на сталь и алюминий (50 и 20%) для турецких экспортеров. Слова Дональда Трампа обвалили курс лиры: с начала года она девальвировала на 40%, поэтому раздражение турецких властей вполне понятно, пишет «Накануне.RU».

«Если страны Европы тоже захотят избавиться от оков доллара, то Анкара готова перейти и с ними на аналогичные расчеты», — заявил Эрдоган.

По итогам прошлого года товарооборот России и Турции оценен в $21,6 млрд. Выше показатели имели лишь Германия ($36 млрд.) и Китай ($26 млрд.). Но, по мнению президента Русско-Азиатского Союза промышленников и предпринимателей (РАСПП) Виталия Монкевича, вряд ли Анкаре удастся перевести весь внешнеторговый оборот на национальные валюты.

«Торговый оборот Турции с указанными странами составляет около $60 млрд, что менее 1% от общего объема мировой международной торговли в долларах. Поэтому, даже если он полностью будет переведен на национальные валюты, это не окажет существенного влияния на доллар. Ведь помимо России, Китая. Украины и Ирана Эрдоган готов перестать торговать в долларах и с европейскими странами, что может привести в среднесрочной к целой волне отказов от доллара. Своими действиями в отношении торговых партнеров Вашингтон сегодня создает предпосылки для появления новой резервной валюты. Что касается Китая, то, возможно, Турции удастся договориться о расчетах в нацвалютах по равновесному объему взаимной торговли – это около $5 млрд. Полностью в существующем дисбалансе переходить на расчеты в национальной валюте слишком рискованно для всех сторон. В результате Анкаре и Пекину придется либо оставить расчеты в долларах, либо искать альтернативу американской валюте, которой в этой паре вполне может стать юань», — пояснил Монкевич.

Процесс запущен?

По сообщению СМИ, в минувшем году Анкара договорилась с Тегераном о переходе на взаиморасчеты в нацвалютах. Нынешним летом замминистра промышленности, шахт и торговли Ирана подтвердил договоренности. Садег Наджафи отметил, что операции будут проходить через госбанки обеих стран. Но включение в расчеты партнеров нестабильной турецкой лиры находится под большим вопросом.

Аналитик ГК «Финам» Сергей Дроздов рассказал, что турецким Центробанком введены экстренные меры для защиты финансовой стабильности из-за девальвации лиры, а кредитным организациям выделят дополнительную ликвидность. На фоне противостояния с США долговой рынок и валюта республики периодически становятся объектами спекулятивных атак.

«Помимо негативных фундаментальных показателей экономики Турции — дефицит счета текущих операций с прошлого года находится вблизи отметки 5,5% от ВВП, активы и валюта республики попали под давление всеобщей волны ухода инвесторов с развивающихся рынков на фоне ужесточения монетарной политики со стороны ФРС США и ЕЦБ, где два самых крупных мировых регулятора продолжают откачку ликвидности с глобальных рынков. Масла в огонь подлила очередная победа на президентских выборах Эрдогана, который, по мнению Запада, становится слишком независимым, проводя собственную внешнюю и внутреннюю политику», — констатирует Дроздов.

Совокупность факторов создала условия для «идеального шторма» на валютных и долговых площадках страны. Этим не преминули воспользоваться зарубежные фонды: под их спекулятивные атаки попали лира и долговые бумаги государства. Ответом на это стало снижение зависимости Турции от доллара и, как следствие, — от действий США. Судя по заявлениям отечественных политиков, Россия планирует идти тем же путем.

Нефтяникам не выгоден отказ от валюты США

По словам вице-премьера Антона Силуанова, РФ готова снизить расчеты в  американской валюте при экспортных поставках нефти.

«Несмотря на то, что нефть, как правило, торгуется, исходя из долларовой оценки, мы можем даже фиксировать долларовый эквивалент, но получать за поставки нефти евро, другие свободно конвертируемые валюты, и, в конце концов, национальную валюту», — пояснил Силуанов в ходе телеэфира на канале «Россия-1».

Ведущий эксперт Фонда национальной энергетической безопасности Игорь Юшков заявление вице-премьера связывает с анонсированными Вашингтоном новыми санкциями, которые обнародуют 22 августа. В них предусмотрено ограничение для российских банков в расчетах долларами. Нефтегазовые компании РФ уже не единожды заявляли о продаже нефти на евро и юани. Шанхайская биржа уже начала торговать нефтяными фьючерсами, номинированными в юанях. Но все же это не означает, что «черное золото» перестанет зависеть от валюты США.

«Ценообразование на рынке нефти происходит в долларах. Если при оплате используется другая валюта, то долларовая цена просто конвертируется, от самой привязки никто не избавится. Если нас заставят перейти на расчеты в национальных валютах через запрет использовать доллары в рамках санкций, то технически мы можем это сделать, договориться с покупателями. Но добровольно делать это российским компаниям не выгодно. В сегодняшней ситуации нефтяники получают от продажи доллары, но траты на добычу нефти номинированы в рублях. За счет курсов валют долларовая стоимость нефти выше, чем рублевая. К тому же компаниям нужен приток валюты, так как их долги номинированы в долларах. Поэтому я считаю, что озвученный Силуановым вариант — это некая упреждающая позиция на случай санкций», — говорит Юшков.

Слабые нацвалюты не способствуют отказу от доллара

К сожалению, в последнее время рубль и юань демонстрируют высокую волатильность. За 3 месяца китайская валюта утратила в цене 10%, российская – столько же, причем лишь за две августовские недели. В конце 2014-го именно резкий обвал рубля послужил причиной срыва договоренностей с КНР о расширении применения нацвалют во взаиморасчетах. Нынешняя волатильность на фоне нежелания некоторых торговых партнеров спровоцировать негативную реакцию Белого дома на отказ от доллара, вновь препятствуют реализации плана российского правительства по дедоларизации экономики.

«Еще в 70-е годы была заключена неформальная сделка с Вашингтоном об использовании доллара, и страны, которые рискнут ее нарушить, перейдя на иные валюты, серьезно рискуют. Достаточно вспомнить историю Каддафи, Хуссейна — они делали такие заявления. Осенью прошлого года, впервые за всю историю российско-саудовских отношений, в Россию приезжал саудовский король. В богатой повестке дня был один вопрос, прямо интересовавший саудовского короля — наша ракетно-зенитная система С-400. Как это связано с отказом от доллара? Уже два-три года Китай требует от Саудовской Аравии перевести расчеты за нефть, поставленную на китайский рынок, в юани. Саудовский король оказался между молотом и наковальней, пока он не принял решение о переходе на юани, но он прекрасно понимает реакцию Вашингтона, если такой переход состоится. Поэтому и желает заранее «подстелить соломку» в виде системы С-400″, — рассказал изданию профессор МГИМО Валентин Катасонов.

Китай входит в число основных рынков сбыта российской нефти, но из-за колебаний валютного курса Пекин не готов включать рубли в расчеты. В то же время для России нецелесообразно  менять зависимость от валюты США на юаневую, резюмирует Катасонов.