Во вторник «Газпром» разместил сразу три выпуска корпоративных облигаций общей суммой на 40 млрд. руб. Значительную долю бумаг госкомпании приобрели институциональные инвесторы, главные из которых – негосударственные пенсионные фонды (НПФ).
О размещении облигаций «Газпромом» рассказал глава отдела российского долгового рынка капитала Sberbank CIB Эдуард Джабаров, пишет Lenta.ru со ссылкой на ТАСС.
Ориентация на частные НПФ
«Это абсолютно рыночное размещение, которое прошло при минимальном участии банков и колоссальном участии управляющих компаний (УК), которые инвестировали пенсионные накопления и страховые резервы», — пояснил Джабаров.
Участники финансового рынка рассказали агентству, что по трем выпускам облигаций ставка первого купона составила 8,1% годовых, хотя изначально ожидалась на уровне 8,25%. В числе организаторов размещения был и Sberbank CIB. По словам Джабарова, такие бумаги более интересовали управляющие компании, чем банкиров.
«Мы ориентировались на те пенсионные средства, которые попали в частные НПФ после апрельского трансферта. Фактически весь апрель и май рынок был закрыт, в июне в основном банки размещались, таких качественных компаний, как «Газпром» не было. Поэтому те пенсионные деньги, которые инвестировались в ОФЗ и на депозиты, мигрировали в эти выпуски «Газпрома», — рассказал директор Sberbank CIB.
Уникальность выпуска
Выпуск облигаций оказался уникален тем, что с момента последнего витка санкций против РФ наконец удалось привлечь иностранный капитал в отечественные компании.
«Мы на протяжении последних нескольких лет не видели иностранных инвесторов в рублевых корпоративных выпусках. Сегодня же в размещении участвовали крупные европейские банки, которые имеют представительства в Москве, на них пришлось около 3-4 процентов от всего выпуска», — констатировал Джабаров.
По его мнению, интерес к облигациям «Газпрома» со стороны зарубежных инвесторов способен перезапустить долговой рынок России для иностранных компаний. Среди позитивных факторов – высокие процентные ставки и близость компании к государству.
«Сегодняшнее размещение — новый бенчмарк, который даст переоценку всему корпоративному рынку», — заключил Джабаров.
Следует отметить, что 24 июля твит Дональда Трампа обвалил российский рынок. При этом президент США лишь анонсировал ответные меры в случае вмешательства России в американские выборы. Но буквально за пару часов американская и европейская валюты выросли в цене почти на рубль.
Видимо Газпром решил, что богаче пенсионеров в стране никого нет и можно будет с ними по — братски и безнаказанно деньгами поделиться.
Как интересно, УК инвестировали пенсионные накопления. А у людей, чьи накопления они взяли они спросили? А потом удивляемся что пенсионный возраст поднимают из-за того, что денег на выплаты нет.
Не вижу ничего плохого в том, что различные российские организации вкладывают в «Газпром». Наконец-то крупный инвестор стал российским — а значит, и дивиденды останутся в России, а не будут уходить на счета иностранных инвесторов за рубеж (как это часто случается до сих пор в российской экономике).